¿Qué es un retraso de pago?

También conocido como retraso en el pago, un retraso en el pago es un término que se aplica realmente a dos escenarios diferentes. En un escenario, el término se usa para describir la cantidad de tiempo que transcurre entre la recepción de una factura y la remesa real del pago adeudado. Un retraso en el pago también se puede describir como el tiempo transcurrido entre el recibo del pago de la hipoteca y el envío de los pagos de capital e intereses a los inversores de cualquier valor que esté parcialmente respaldado por ese préstamo hipotecario.

Muchas empresas hacen uso de los retrasos en los pagos como parte de su estrategia habitual de hacer negocios. No es inusual que los compradores aparten fechas específicas cada mes para emitir los pagos de las facturas recibidas recientemente. Por ejemplo, una empresa puede emitir pagos a proveedores los días 15 y 30 de cada mes. Para ser incluido en un ciclo de pago específico, la factura debe recibirse en una fecha determinada para garantizar el procesamiento durante el próximo ciclo, generalmente al menos dos o tres días antes de la fecha de pago real.

El uso de un retraso en el pago de esta manera le permite al remitente recibir pagos de los clientes que a su vez se pueden usar para pagar a los proveedores, sin crear un problema de flujo de efectivo temporal. Al acordar las condiciones de pago con cada proveedor que otorga entre treinta y cuarenta y cinco días a partir de la fecha de emisión de la factura para remitir el pago, es posible evitar la aplicación de cargos por intereses sobre el saldo adeudado. Al mismo tiempo, los términos favorables de remesas le permiten a la empresa obtener el mayor beneficio de los fondos utilizados para pagar la factura, ya que existe la posibilidad de que los fondos puedan ser retenidos en una cuenta que devengue intereses lo suficiente como para generar al menos una cantidad de ingresos por intereses.

Cuando se trata de emitir pagos a los inversores de valores respaldados por hipotecas, la duración del retraso del pago a menudo tiene que ver con el tiempo que lleva calcular el pago del principal y el pago de intereses que lo acompaña después de que se haya recibido el pago de la hipoteca. Por lo general, los emisores de la garantía requieren un período de tiempo para recibir pagos en el grupo de hipotecas que se basa en las fechas de vencimiento asociadas con cada una de esas hipotecas. Por ejemplo, si un grupo particular de hipotecas utilizado para respaldar la garantía conlleva fechas de vencimiento que varían hasta treinta días, el retraso en el pago puede ser de hasta cuarenta y cinco días. Si los pagos de intereses se calculan en una fecha específica del mes, la demora puede ser mayor.