En finanzas, ¿qué es la conmutación telefónica?

También conocido como cambio de teléfono, el cambio de teléfono es el proceso de realizar un pedido con un corredor o distribuidor, utilizando el teléfono como medio. Por lo general, la orden tendrá que ver con los activos de un fondo mutuo o una anualidad. Cuando se le pide que explique la conmutación telefónica, la respuesta generalmente implica explicar la estrategia como un medio para transferir fondos de un fondo mutuo o anualidad variable a uno de tipo similar, lo que permite al inversor maximizar el rendimiento potencial de los fondos invertidos en los dos Fondos involucrados.

Los conceptos básicos de la conmutación telefónica implican hacer un pedido verbal con un corredor o el administrador del fondo. No es inusual que el demandado señale que uno de los principales beneficios de este enfoque es que el inversionista puede presentar la solicitud en un período de tiempo muy corto, y esa orden puede ejecutarse a los pocos minutos de presentarla. Esto significa que el inversor puede aprovechar los cambios en el mercado que permitirán que esos fondos transferidos comiencen a generar un rendimiento de inmediato. Si bien el proceso puede ahorrar solo unos pocos momentos, la diferencia en los rendimientos puede ser significativa, dependiendo de los movimientos que tengan lugar con los valores incluidos en cada uno de los dos fondos.

Hoy, la presentación de solicitudes de este tipo puede realizarse en línea, a través de una conexión segura entre el inversor y la empresa que realmente ejecuta la transacción. Dependiendo de cómo la empresa haya configurado esta interfaz, la ejecución real puede demorar un poco más que hacer la llamada telefónica y hablar directamente con el asesor. Incluso si no hay una diferencia apreciable en el tiempo necesario para ejecutar la orden, muchos inversores encuentran que comunicarse verbalmente con el asesor es más satisfactorio que enviar la solicitud en línea.

Otra razón por la que continúa la conmutación telefónica es que el proceso elimina la necesidad de estar en línea en el momento en que se envía la solicitud. Esto significa que el inversor puede estar en un área donde la conectividad inalámbrica es algo poco confiable y aún así llegar a un corredor a través de un teléfono fijo y realizar el pedido. Esta ventaja a menudo se usa como un medio para demostrar por qué la conmutación de teléfonos puede ser tan eficiente en el movimiento de activos como cualquier otro método, e incluso más eficiente en situaciones específicas.