¿Qué es un impuesto de reinversión de dividendos?

Los inversores pagan un impuesto de reinversión de dividendos incluso si nunca toman posesión física de los dividendos del fondo. Los fondos mutuos y otras compañías de inversión pagan dividendos a los accionistas que se componen de las ganancias que el fondo genera de las operaciones que involucran los valores subyacentes. En lugar de aceptar estos dividendos como ingresos, algunos inversores optan por reinvertir el dinero en el fondo, en cuyo caso a menudo tienen que pagar el impuesto de reinversión de dividendos.

Si bien muchos inversores tienen que pagar un impuesto de reinversión de dividendos, en muchos casos pagan impuestos porque ganaron el dividendo en lugar de porque decidieron reinvertir el dinero comprando más acciones del mismo fondo. Si una compañía de inversión envía un cheque de dividendo a un accionista, los detalles de ese desembolso se informan a las autoridades fiscales y el inversionista normalmente tiene que pagar el impuesto sobre la renta de esas ganancias. Cuando un inversor opta por reinvertir un dividendo en lugar de aceptar un cheque de desembolso, los operadores de fondos aún notifican a las autoridades fiscales sobre el pago del dividendo y el inversor todavía tiene que pagar el impuesto sobre la renta de esos fondos. Algunos gobiernos tienen tramos de impuestos separados para los dividendos desembolsados ​​y los dividendos reinvertidos, pero en la mayoría de los casos, el impuesto de reinversión de dividendos y el impuesto al desembolso de dividendos son iguales.

En algunas naciones, los contribuyentes pueden ahorrar dinero para sus años de jubilación invirtiendo dinero en cuentas de jubilación protegidas de impuestos. Cuando se retiran fondos de estas cuentas, el inversor debe pagar el impuesto sobre la renta y también puede incurrir en una multa por retiro anticipado si se accede a los fondos antes de alcanzar la edad de jubilación. Si se reinvierten los dividendos de una inversión protegida con impuestos, el inversor evita tener que pagar el impuesto de reinversión de dividendos porque el dinero nunca sale de la cuenta protegida con impuestos. En consecuencia, los impuestos sobre los dividendos y las otras ganancias de la cuenta se difieren hasta que el inversor liquide la cuenta o realice un retiro.

Además de pagar el impuesto de reinversión de dividendos, los inversores que eligen comprar acciones adicionales con desembolsos de fondos también tienen que lidiar con el impuesto a las ganancias de capital sobre cualquier ganancia que generen como resultado de reinvertir dividendos en el fondo. El monto de los dividendos reinvertidos representa la base del costo del inversor y si las acciones compradas con los dividendos aumentan de valor, entonces el inversor debe pagar el impuesto sobre las ganancias de capital sobre las ganancias realizadas. Si las acciones pierden valor con el tiempo, el inversor puede reclamar una deducción de impuestos por la pérdida, pero no puede reclamar la devolución de los impuestos que se evaluaron en la reinversión de dividendos real.