¿Qué es una empresa de cartera?

Una compañía de cartera es una compañía que representa una inversión específica para una empresa de inversión que se especializa en invertir en negocios privados con el propósito de obtener capital en esos negocios o comprarlos. Todas las empresas en las que invierte una empresa representan la cartera de una empresa. La inversión en una compañía de cartera puede tomar la forma de capital privado en compañías establecidas o capital de riesgo en compañías que recién comienzan. Los gestores de fondos de inversión intentan crear una cartera de empresas que maximice el potencial de ganancias para sus inversores al tiempo que limita el riesgo.

El mercado de valores, en el que los inversores compran y venden acciones de empresas públicas, es solo una forma de oportunidad de inversión para las personas. Otra forma de inversión proviene de grandes empresas de inversión que dedican sus fondos a empresas privadas que necesitan capital. Estas empresas a menudo necesitan capital comercial para financiar alguna nueva iniciativa, actualizar equipos o simplemente sobrevivir. La inversión empresarial en estas empresas generalmente requiere un capital significativo, pero solo una empresa de cartera lucrativa puede devolver este capital muchas veces a los inversores.

En general, el proceso por el cual se apunta a una compañía de cartera es iniciado por gerentes de firmas de inversión que se especializan en investigar compañías que necesitan capital y decidir si dichas compañías tienen potencial de crecimiento. Estas empresas de inversión generalmente agrupan los recursos de muchos inversores, a quienes se les exige que realicen una inversión de capital significativa simplemente para participar en la oportunidad. La empresa de inversión luego comienza a construir una cartera de inversiones de estos fondos.

La mayoría de los fondos de inversión intentan crear carteras que ofrezcan diversificación a su clientela. Esto significa que las compañías de cartera serán seleccionadas de una amplia gama de industrias y pueden representar un amplio alcance en términos de sus posiciones en el mercado. Una empresa de cartera podría ser una empresa del mercado medio bien establecida que simplemente necesita un impulso de capital para superar un período difícil, mientras que otra podría ser una empresa de nueva creación con un historial mínimo pero una gran idea que necesita capital para ser puesta en acción.

Al exponer a los inversores a diferentes niveles de riesgo y recompensa potencial, los gerentes de cartera pueden eliminar efectivamente el riesgo de la inversión en su conjunto. La diversidad de la cartera significa que el fracaso de una sola compañía de cartera, o incluso de algunas, puede ser mitigado por los rendimientos positivos de las compañías en la cartera que funcionan bien. También debe tenerse en cuenta que las empresas pueden ser objetivo por diferentes razones, ya que algunas están destinadas a obtener acciones de capital para los inversores, mientras que otras están destinadas a ser compradas por completo.