¿Qué es un depósito a plazo?

Un depósito a plazo es una inversión fija de divisas en una institución financiera con un límite de tiempo establecido en cuanto a cuándo puede retirarse. El término "depósito a plazo" se menciona con mayor frecuencia en Australia, Canadá y Nueva Zelanda, mientras que el término "depósito a plazo" es más común en los Estados Unidos y los países europeos.

Una inversión de depósito a plazo es un producto de ahorro no líquido con una fecha de vencimiento a corto plazo, que varía de unos pocos meses a unos pocos años. Debido a este plazo fijo, la institución financiera pagará una tasa de interés más alta que una cuenta de ahorro para depósitos líquidos (o a la vista). Estos instrumentos de bajo riesgo son muy seguros y sirven como una alternativa atractiva para el inversor conservador.

La forma más común de depósito a plazo es un Certificado de Depósito (CD). Generalmente tienen fechas de vencimiento de 1 mes a 5 años. Los CD son parte del suministro de dinero M2 y se emiten como parte del mercado primario (nueva emisión) o mercado secundario (emisiones vendidas a otra parte).

En los Estados Unidos, la Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC) asegurará las inversiones de los bancos y las instituciones de ahorro por hasta $ 100,000 dólares estadounidenses (USD), incluidos el capital y los intereses devengados. Si el CD fuera una cuenta conjunta propiedad de dos personas, sería elegible para una cobertura de seguro de hasta $ 200,000 USD ($ 100,000 USD cada uno). Cada CD constituye una obligación entre el asegurador o el mercado secundario y no la institución financiera en sí.

Los CD están disponibles en una amplia gama de vencimientos con denominaciones mínimas e incrementos de $ 1,000 USD. Se pueden asegurar tasas de interés más altas invirtiendo por un período más largo para su depósito a plazo. Los intereses de los CD de menos de un año generalmente se pagan al vencimiento y los de más de un año se pagan mensualmente, trimestralmente, semestralmente, anualmente o al vencimiento.

El interés en depósitos a plazo se basa en una tasa anual vs. interés compuesto. En una cuenta que devenga intereses, los intereses son a una tasa fija o variable. Un CD de tasa fija pagará la misma tasa de interés durante toda la vida del CD. La tasa de interés en un CD variable puede aumentar o disminuir con respecto a la tasa inicial. Los CD de cupón cero no generan intereses, sino que se emiten con un descuento sustancial y tienen un vencimiento al valor nominal.

Los CD gigantes, que forman parte de la oferta monetaria M3, son depósitos a plazo con inversiones superiores a $ 100,000 USD. Las cuentas IRA, los planes Keogh autodirigidos, los planes 401k y ciertos planes de contribuciones definidas autodirigidos están asegurados por la FDIC hasta $ 250,000 USD, incluidos el capital y los intereses devengados.

Con cualquier depósito a plazo, no se permiten depósitos ni retiros adicionales y el retiro anticipado dará lugar a sanciones. Sin embargo, incluso en caso de fallecimiento o incompetencia del propietario del CD, el retiro anticipado de todo el CD generalmente se permitirá sin penalización.