¿Qué es una amortización de prima?

La amortización de la prima se refiere a la práctica de alguien que paga la prima adeudada a un deudor en cuotas regulares. En lugar de simplemente pagar el interés de un préstamo en cuotas, este tipo de plan de pago puede reducir significativamente la cantidad de la prima adeudada al final del préstamo. Tal plan de pago puede ser especialmente efectivo para reembolsos de préstamos largos como los que se encuentran en los acuerdos hipotecarios. En el mundo de los bonos, la amortización de la prima se refiere a la práctica contable por la cual los emisores de bonos dan cuenta de la prima pagada en ciertos bonos.

Los préstamos son una parte integral del mundo de los negocios. Pueden ser transacciones complejas entre grandes bancos o pueden ser tan simples como los acuerdos hipotecarios entre prestamistas y compradores de viviendas. Muchas personas tienden a preocuparse por la tasa de interés de un préstamo, que es el porcentaje cobrado por el prestamista para compensar el riesgo de asumir el préstamo. Devolver el monto original prestado, también conocido como la prima, es igual de importante. El uso del método de amortización de primas puede ser una forma efectiva para que los prestatarios cumplan con sus obligaciones.

Como ejemplo de cómo la amortización de la prima puede ser útil para los prestatarios, imagine que alguien solicita un préstamo a cinco años de $ 12,000 dólares estadounidenses (USD) con una tasa de interés del dos por ciento. Esto significa que el prestatario debe pagar los intereses a esa tasa cada mes, que asciende a $ 240 USD por mes. Eso todavía deja la prima completa de $ 12,000 USD a pagar al final del período de cinco años.

Una forma de aliviar este pago en masa al final del préstamo es utilizar la amortización de la prima. El prestatario posiblemente podría pagar $ 200 USD por mes además de sus pagos de intereses de $ 240 USD. En los 60 meses requeridos para pagar el préstamo, el prestatario no solo se habría hecho cargo de sus obligaciones de intereses de esta manera, sino que también habría pagado por completo la prima del préstamo.

Un bono también es un préstamo otorgado por una institución como un gobierno o una corporación a inversionistas, que esperan beneficiarse de los pagos de intereses. Cuando se menciona la amortización de la prima en concierto con los bonos, es en referencia a las prácticas contables que el emisor debe utilizar. Los bonos tienen una prima unida si tienen tasas de interés que los hacen deseables para los inversores, que luego pagarán más que el valor nominal de los bonos para obtener esas tasas favorables. Para amortizar la prima, el emisor debe dividir la prima recibida por el tiempo que toma en años para que un bono venza y luego debitar la cuenta de la prima en este monto cada año.