¿Qué es una hipoteca de dotación?

Una hipoteca de dotación es una hipoteca en la cual el prestatario solo paga intereses al prestamista durante la vigencia de la hipoteca y aplica pagos separados a una política de dotación. La póliza vence cuando finaliza la hipoteca, pagando el capital del préstamo y, a veces, proporcionando un excedente que se paga al propietario de la póliza. En caso de que el prestatario fallezca antes de que finalice la hipoteca, la póliza paga inmediatamente.

En una hipoteca de dotación, el prestatario tiene dos acuerdos diferentes. Uno es con una compañía de seguros para la política de dotación. Por lo general, cuando el prestatario comienza a comprar casas y préstamos, el asegurador proporciona lo que se conoce como una carta de preproyección, que describe la cantidad que debe estar presente en la dotación cuando venza. El prestatario también elabora un acuerdo con un prestamista para un préstamo de interés solamente, utilizando la carta de preproyección como evidencia de que el principal se pagará cuando venza la hipoteca de la dotación.

En el transcurso de la hipoteca de la dotación, el prestatario recibe cartas de reproyección periódicas que indican si la dotación está en camino o no. Si las tasas de interés cambian, por ejemplo, estas cartas pueden ajustarse para reflejar el hecho de que la dotación se quedará corta cuando venza el préstamo porque no está ganando suficiente dinero. Esto requiere que el prestatario pague más en la póliza para asegurarse de que habrá suficiente dinero cuando venza.

Cuando vence el pago del principal y la póliza vence y paga, es posible tener un superávit, ya sea por un aumento en las tasas de interés o por los beneficios que pueden haberse otorgado, como un bono por un año en el que El fondo de dotación general ganó más dinero de lo esperado. El prestatario puede retener este excedente después de devolverle al prestamista. Si la dotación vence y no hay suficiente dinero, el prestatario deberá compensar la diferencia en la hipoteca de la dotación.

Las hipotecas de dotación son muy diferentes de las hipotecas de reembolso, en las que los prestatarios envían dinero al prestamista cada mes para pagar parte del capital y parte de los intereses. Las hipotecas de interés solo han sido criticadas en algunas regiones porque a veces no están bien administradas o los números se aplican durante el proceso de solicitud para permitir que alguien saque una hipoteca que en realidad es demasiado grande para manejar. Sin embargo, pueden ser una herramienta útil para algunos prestatarios, y un asesor financiero puede proporcionar más información sobre las opciones.