¿Qué es el análisis financiero corporativo?

El análisis financiero corporativo es un método cuantitativo para evaluar la posición financiera de una empresa y el valor de mercado de sus acciones. Se basa en los informes financieros auditados que cada empresa pública debe publicar anualmente para cumplir con las obligaciones regulatorias. Los analistas financieros utilizan este método para evaluar el rendimiento de las carteras y hacer recomendaciones de inversión. Los estudiantes en los programas de negocios de la universidad también usan el análisis financiero corporativo para producir estudios de casos para su discusión en el aula.

El análisis de la posición financiera de una empresa se refiere a la rentabilidad, liquidez y valoración. Utiliza los estados financieros de la corporación para evaluar a la compañía, incluido el balance general, el estado de resultados, el estado de flujo de efectivo y el estado del patrimonio neto. Hay varias formas de llegar a conclusiones sobre una empresa, pero ciertos métodos cuantitativos y cálculos estándar se consideran elementos centrales de este tipo de trabajo. Cualquier persona que quiera funcionar como asesor de inversiones profesional debe conocer al menos cinco áreas de revisión financiera.

El análisis de rentabilidad es un componente clave del análisis financiero corporativo. Se trata de cálculos que reflejan la relación precio / ganancias. La liquidez y la estructura de capital se revisan juntas como otra área de análisis. La revisión de esta parte de los asuntos financieros de una corporación se refiere principalmente a varios índices de deuda. La valoración es el tercer tema principal dentro del análisis financiero corporativo, y se calcula mediante el uso de escenarios de flujo de efectivo descontado.

Diferentes tipos de modelos financieros constituyen los temas principales cuarto y quinto del análisis financiero corporativo. Modelar para pronosticar las ganancias de ventas es parte de la valoración de las acciones de la compañía. El modelo de cartera analiza el lugar de una corporación en una estrategia de inversión saludable. Una vez que un analista financiero completa su revisión de la compañía, la usa para hacer recomendaciones a los inversores con respecto a la idoneidad de las acciones como inversión. Algunas de las empresas de inversión más grandes publican con frecuencia su análisis, que sirve como una fuente importante de literatura de investigación para otros inversores.

El análisis financiero corporativo también se puede utilizar en un entorno académico como parte del desarrollo de la teoría. En este caso, el análisis tiene un formato escrito común que los estudiantes usan para presentar información y conclusiones. El estudio de caso generalmente abordará la gobernanza, la estructura de capital, el perfil de riesgo, el retorno de la inversión, la política de dividendos y la valoración de una empresa. A lo largo del estudio, el estudiante aplica los mismos métodos y cálculos cuantitativos que un analista financiero profesional para llegar a conclusiones sobre la corporación, como comparar la estructura de capital actual con una estructura optimizada o evaluar los costos de moverse en la dirección del escenario óptimo.